Các điều kiện kiểm định tổng quát và các giả thuyết thay thế General test conditions and alternative hypotheses Giới thiệu Trong hai bài học vừa qua, chúng ta đã trang bị hai công cụ mạnh mẽ là phân tích tự tương quan và kiểm định tỷ lệ phương sai để kiểm tra Giả thuyết Thị trường Hiệu quả. Chúng ta đã thấy rằng, trên dữ liệu mô phỏng “hoàn hảo”, các kiểm định này hoạt động đúng như lý thuyết. Tuy nhiên, thế giới thực hiếm khi nào hoàn hảo. Các kiểm định mà chúng ta đã học, đặc biệt là các công thức tính sai số chuẩn đơn giản, đều dựa trên một giả định rất mạnh mẽ: lợi nhuận là độc lập và có phân phối giống hệt nhau (i.i.d.), hay còn gọi là giả định rw1. Nhưng điều gì sẽ xảy ra nếu dữ liệu tài chính thực tế phức tạp hơn thế? Điều gì sẽ xảy ra nếu phương sai thay đổi theo thời gian, hoặc nếu có những dạng phụ thuộc phi tuyến tính …